金融数学或者经济数学方向的书单

maxwellchiang

1. Futures, Options and other derivatives--by John Hull.     
这本书不用多说了，买就是了。不管是找工作还是senior quant都会用到。
John Hull 也是非常厉害的，各个方面都有开创性的成果。现在Toronto Uni.
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    2. Arbitrage theory in continuous time--by Tomas Bjork     
这本书非常适合数学/物理背景的人读，注重数学理论的培养。本来我觉得也没什么，但是被公司老板大加赞扬后就改变看法了。。。Bjork现在瑞典SSE。
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) \. T6 p$ c- l% F! U    3. Financial Calculus--Martin Baxter& Rennie     
$ Y' h$ }% G  Y$ U- M' H* l5 B) `非常薄但是elegant的一本书，1996年，算是比较早了，但是和Hull的那本书齐名。也是聪聪的first book。作者1现在野村证券伦敦（nomura)，作者2在美林伦敦(ml)，都是fixed income。

    4.Financial calculus for finance II--Shreve
8 u6 o7 ^, u1 G' [; s    Shreve的新书，非常elegant，非常仔细，数学完备，适合数学背景，
但是比较厚，对于入门来说还是3好。作者现在CMU纽约。教授。顶尖人物。

2 ~# G/ F2 l% O    5。Martingale methods in Financial modelling--Musiela & Rutkovski     
1 S5 U" }' k! X作者现在BNP(巴黎银行）和华沙理工？都是顶尖人物。
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; W" e0 X! p* S; P$ t+ n# g    数学背景
# y5 a( ?# C% f# J    1. Brownian motion and stochastic calculus--Shreve& Karasatz     
如果想在这一行发**或者搞研究的话，或者读phd, 这是必须的。但是书比较难，要有心理准备。作者2是哥大教授。
   
    2.Stochastic differential equations：....--Oksendal     
如果你觉得1比较难，就读这一本，会少很多东西，但是更实用！作者在挪威什么学校。。。忘记了。
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4 p0 G! ~, b; k; x/ H1 w    3.Stochastic integration and differential equations--Protter     
) d5 n' x& y/ R& Y$ i/ i' d1 w' n如果觉得1比较不难，就读这一本。我的导师的入门书。。。作者原来在普渡，现在康纳尔。

! n+ l3 a5 s0 l8 r) `$ o    4.Numerical analysis---任何作者
  Q% N8 }& e8 B6 K2 v  p    当然作为Phd学生，还有 Mathematics of Arbitrage & Malliavin calculus 等一些 advanced 书籍，就不推荐了，因为对绝大多数人来说都太难了。。。
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" r- \1 v! K$ s- {% @    Junior quant：
$ N( b! w% W- x: P0 L% M    1.Concepts and practice of Mathematical Finance--Mark Joshi     
0 ^. d# F7 }$ A4 |0 X8 }非常适合刚入行的quant，对于学生不推荐。非常实用，作者非常聪明。写书的时候在 RBS伦敦。
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5 O* J. S9 e+ O- I6 @% I5 Z    2. C++ design patterns and derivatives pricing--Mark Josh     
对于懂得C++基础的人来说很重要，更重要的是教你学会Monte Carlo。
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    3. Modeling derivatives in C++ --Justin London     
. e8 b2 y" e" N) {! \* m其实这一本就够了，各种model如何编程都有写，虽然这些model比较老呵呵。最实用的一本书！！作者现在美国，具体干什么不清楚，拿了无数个学位。
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    Senior quant
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% n$ |  ^6 t% t7 q- e    1&2&3: Effective C++/More effective C++/effective STL--Scott Meyer     
! c+ q8 I" B6 U/ V3 jC++太重要了！我现在最愁的就是我的编程了！作者在美国，C++的顶尖人物。
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! D" }! P% b' K    4. Numerical recipes in C++--William, Saul     
计算方法，非常重要的一本书！作者都在美国各个实验室...
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    Interest rate
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    1.Interest rate models and practice --Mecurio& Fabio
rates非常好的一本书，适合quant读，比较数学。作者都在Banc IMI，意大利的一家bank。
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    2.Modern Pricing of interest rate derivatives--Rebonato     
2 d2 m7 h. v- n  {; v  T+ u: \主要是Libor market model，作者在RBS伦敦，顶尖人物。
    3.Option pricing formulas / Exotic options--Haug/Zhang     
没看过，也就不说了。（shy。。。）作者都在纽约
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    creidt
   
    1。Credit risk--Lando
作者在丹麦一家商学院
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    2。Credit derivatives pricing models--Schonbucher
    作者是传奇人物！非常年轻非常厉害，现在ETH-Zurich，ETH有很多顶尖专家。。。
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5 F5 }9 N* E# Q+ b$ ^3 A& H7 N    stochastic volatility
  Q( s4 \6 n7 u& x) m    1. Option valuation in stochastic vol--Alan lewis     
非常厉害的一本书！也很难，适合物理背景。作者在加州
    2.Volatility and correlation : the perfect hedger and the fox --Rebonato     
正在看，比较偏向rates
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    3.Mathematical methods for foreign exchange--Alex Lipton     
# b. W# d7 I& F" ?很详细的一本书，quant必读，作者在纽约 Citigroup
   
    Credit risk
   
    Copula methods in Finance --Umberto Cherubini.     
5 M. M9 G7 b# b; F  pCopula 是用来求联合分布的，其实用一般理论也能求，但是copula直观很多，简化很多，据说最初提出人之一是个中国人， David Li,现在 Citigroup 还是 BarCap 忘记了。
这里要提一下 Barclay Capital，成立才没几年，现在很多方面都是世界顶尖的了，连去年的 quant of the year 都是他家的。
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    Numerical Methods
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    1. Monte Carlo methods in fianncial engineering.-- Paul Glasserman     
作者在纽约哥大，算是顶尖人物之一了，最近在研究Levy process。这本书很好，但由于是academic 写的，有点太学术了。
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    2. Monte Carlo in finance.--Peter Jackel     
! w: x+ @+ ^7 q& v' b6 n作者原来在RBS 伦敦，现在在ABN Amro伦敦。这本书太实用了！用MC的都应该有一本。

    3.Financial Engineering with Finite Element--作者忘记了
6 d0 r' K, j# i% O这本书是用有限元方法，其实和 finite diferece 很像，书里面自称会更好。作者现在在德国。
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* R0 [$ B& ^/ ?4 a7 L$ i    Financial Markets
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0 `# B$ @" t5 g* D8 r! ^- ^/ j    1.Dynamic Hedging-- Nassim Taleb     
作者是很有经验的quant trader，现在纽约，同时在麻省教书。是我现在精读的一本书，因为比较不数学，所以放在睡觉之前看，非常实用，但毕竟是给trader看的，太过实用了。。。。大家不要急着买！第二版就快出来了
   
    2.Fooled by randomness--Nassim Taleb
    看过这本书就知道如何用random的眼光看这个世界了。。。。
    3. Misbehaviour of financial markets-- Mandebrot     
; S- i9 p: q; R" H- A6 ^作者是研究数学经济的得过Wolf奖的超级数学家！现在耶鲁。对金融市场有特别的看法。这本书一定要看啊！
) q1 R; g+ {4 |9 v0 o; v    4. Liar''s poker--Lewis
  ?/ ^) F8 l6 ]2 T讲以前Solomon brothers的Arb team的，当时是世界最厉害的 quant trader。这本书搞trading的人都会看。
* a  D& v9 p4 i" k) F! \& E    5. Market wizards I II---Schwager     
' x& |$ v5 @2 g$ L! c教你怎么做trader，这些是老一代 trader了，现在科技发展了，更加依靠Model了，但是好的trader会有共同点的！
    6。stochastic volatility--Nielsen
这是一个论文集，关于stochastic vol的研究很多论文收入在内，都是econometrics背景的论文
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& s" ^3 G1 d( {/ n* t; p    Levy process
    1。Financial modelling with jump process---Rama Cont
2 F* x) U2 p' K) h- E  V作者是巴黎高科（Ecole polytechnique)的教授，这个学校的学生。。。。。donimate伦敦金融城quant领域！如果你要找quant职位，练好法语先。。。
; k, y4 [1 K$ ~, n2 p法国人的金融数学绝对最厉害，不仅仅金融数学起源于法国，现在一些最新的数学研究都是一群法国数学家在做。这本书非常好，数学绝对全面，也够深入，太喜欢了。
这里得要提一下法国的银行，BNP（巴黎银行），SG（兴业银行），Calyon（农业信贷银行）都是市场的佼佼者。特别是前两个，在衍生品领域领先其他bank，不要提GS，ML，MS，在derivatives研究方面，SG的equity， BNP的fixed income领先他们很多。如果你听说一个 equity deri.quant 来自SG, 他肯定经常受到猎头骚扰。
    2。 Levy processes in finance--Wim shouten     
作者是比利时鲁汶大学的数学教授，最近很红，因为 Levy process很火。
1 N( z7 [" K/ w9 i7 F4 F/ j' N   
    general
# F% T9 O$ n1 }0 |( Z        
    1。My life as a quant---E.Derman     
作者是第一代quant，以前是GS的quant 研究部门head，现在哥大。是stochastic vol领域顶尖人物。其实也是很多其他领域顶尖人物。书不错，但也不是那么好。主要还是作为一个物理学家的角度来写。
    2。Infectious greed & FIASCO--Frank Partnoy     
4 P# c3 C. b( ?; G, g作者最初在 First Boston，后来在Morgan Stanley做衍生品的sales。书里讲了很多衍生品市场如何骗客户，如何赚取dirty money的事情。

另外需要补充的是：Paul Wilmott on Quantitative Finance I II个人感觉这也是本很好启蒙书，涉猎很广，而且非常非常详细，通俗易懂，也很适合数学背景，总之老少皆宜，可难可易。当年cac刚投身金融数学，其老板对他说：如果你看完这两本书，你就和我水平一样...所以可见一斑
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    附：大叔无聊无责任推荐=。=+
: O; F$ L5 b! @9 U/ V    Capital Asset Pricing Model THeory and evidence     
该书适合希望深入了解CAPM的读者
# T6 @* B/ G. Z6 A4 z: h# q    Credit Profolio Management by Charles W.Smithson     
6 e2 W1 U* Z# C, W6 |& b学习信贷风险管理
    Financial Calculus
* ^8 k# k6 O5 t0 h' t% s, N    适合数学背景学生看的Financial Calculus的书
7 Y8 |( q4 @$ F& Q7 M- p* e    Game Theroy & Finance by Franklin Allen & Stephen Morris
    泛泛而谈的小短文，适合需要立时信息去吹牛的读者  
    Introduction to Finance     
6 I5 l" a5 x1 R. O该书适合对金融毫无认识，需要基础入门书籍的申请人。该书是Simon Fraser University 本科生读金融基础书的内部教材
    Steven Shreve: Stochastic Calculus and Finance     
CMU 录取委员会其中·一个老头写的书，应数背景的，读的比较好的学生应该能看懂
  
    stock analysis with sas     
叫你如何用SAS分析金融问题，适合对SAS有初步认识读者
5 D7 j$ y0 Y3 W# t4 s    The Little Book that Beat the Market by Joel Greenblatt     
5 D( z8 C" F8 {$ q2 B0 m( z5 A; F关于投资交易策略

    The Winner Circle     
+ v0 K( @- N# z7 Q! d介绍华尔街基金经理工作的书籍
    Paul Wilmott Introduces Quantitative Finance
    作者现在弄了一个金融工程认证课程到处骗钱
5 P4 S( Y2 B9 `    Richard_Grinold - Active Portfolio Management     
$ F0 w6 j- j9 @: T) t这个比较经济学理论点
    Advanced Calculus with Application in Statistics .John.Wiley     
数学背景不较好申请统计的可以看看，其中有不错的项目可以抄袭

peng3409

全都是好书啊，

yll1988

maomao!!!!!!!!!

gssdzc

非常感谢分享

fingerdream

口水哗哗的往下流

shuxuezaozhuang

这么多呀！！

zj-jscsbao

非常好的推荐！

zj-jscsbao

有时间，都应该翻翻！

aiwa4744

不错哦，不过英文的不太好读~~

zj-jscsbao

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